Cómo se calcula el rendimiento de un plazo fijo
Un plazo fijo tradicional paga un interés fijo, pactado al momento de hacerlo, por el tiempo que dejás la plata en el banco. Los bancos informan la TNA (tasa nominal anual) y el interés se calcula en proporción a los días:
Interés = capital × TNA ÷ 100 × días ÷ 365
Con la tasa promedio del BCRA del 19,72 % (dato del 23/09/2026), un plazo fijo a 30 días rinde un 1,62 % en el mes: esa es la TEM, la tasa efectiva mensual.
TEA e interés compuesto
Si al vencer renovás el plazo fijo sumando los intereses al capital, el mes siguiente cobrás interés sobre un monto mayor. Ese efecto se llama interés compuesto y hace que el rendimiento anual real, la TEA (tasa efectiva anual), sea mayor que la TNA. Marcá la opción de renovar para verlo mes a mes.
¿Le gana a la inflación?
El dato importante no es cuántos pesos ganás, sino si esos pesos compran más o menos que antes. Para eso se compara el rendimiento con la inflación del mismo período y se obtiene el rendimiento real. Si es positivo, tu plata ganó poder de compra; si es negativo, lo perdió aunque tengas más pesos. La calculadora propone la inflación promedio de los últimos tres meses del IPC (1,89 % mensual), pero podés probar con otras estimaciones.
Ejemplo con números
Con $ 1.000.000 a 30 días y una TNA del 19,72 %, cobrás $ 16.208,22 de intereses: al vencimiento retirás $ 1.016.208,22. Con una inflación del 1,89 % mensual, el rendimiento real es del -0,26 %: el plazo fijo no le gana a la inflación.
Si lo renovás 12 veces reinvirtiendo los intereses, al cabo de un año tenés $ 1.212.809,08, una TEA del 21,61 %. Descontando la inflación estimada, el rendimiento real del año es del -3,08 %.
Plazo fijo, cuenta remunerada o fondo money market
El plazo fijo no es la única opción para cuidar los ahorros en pesos. Estas son las alternativas más comunes y en qué se diferencian:
| Opción | Tasa | Disponibilidad |
|---|---|---|
| Plazo fijo tradicional | Fija, pactada al inicio | Al vencimiento (30 días o más) |
| Plazo fijo UVA | Inflación más un adicional | Plazo mínimo más largo |
| Cuenta remunerada | Variable, suele ser menor | Inmediata |
| Fondo money market | Variable, cercana a la de plazo fijo | Inmediata o en 24 horas |
Si comparás, usá siempre la misma unidad: pasá todas las tasas a mensuales (TEM) o a anuales efectivas (TEA). Podés cargar cualquier tasa en esta calculadora para ver su rendimiento.
Otras cosas a tener en cuenta
- Cada banco tiene su tasa: la del BCRA es un promedio. Los bancos digitales y las entidades más chicas suelen pagar más.
- Plazo fijo UVA: ajusta el capital por inflación más una tasa pequeña, pero exige un plazo mínimo más largo. Conviene cuando se espera que la inflación suba.
- Liquidez: la plata queda inmovilizada hasta el vencimiento. Si podés necesitarla antes, una cuenta remunerada o un fondo money market dan acceso inmediato.
- Garantía: los depósitos están cubiertos por el Seguro de Garantía de los Depósitos hasta el tope que fija el BCRA.
- Impuestos: los intereses de plazos fijos en pesos de personas humanas están exentos de Ganancias, así que el monto que ves es lo que cobrás.
Fuentes
La tasa de referencia es la serie «Tasa de interés de depósitos a plazo fijo en pesos de personas humanas» de las estadísticas del BCRA, y la inflación sale del IPC del INDEC. Las dos se actualizan automáticamente cada semana. El resultado es orientativo.